قیمت طلا (XAU/USD) به طور قابل توجهی از سطح ۵۲۵۰ دلار که بالاترین سطح ماهانه جدید بود، ریزش یافته است و به نظر میرسد که روند چهار روزه صعودی خود را متوقف کرده است. پس از سقوط ناگهانی روز گذشته که به دلیل تعرفههای جهانی جدید دونالد ترامپ رئیسجمهور آمریکا و سپس برگشت قیمت، دلار آمریکا (USD) با توجه به دیدگاههای تند بانک مرکزی آمریکا (فدرال رزرو) دوباره خریداران جدیدی جذب کرده است. این موضوع فشار نزولی بر قیمت طلا وارد کرده است.
دقیقا، صورتجلسه نشست فدرال رزرو در ژانویه نشان داد که چندین مقام فدرال رزرو معتقد بودند که نیاز به کاهش بیشتر نرخها تا زمانی که نشانههای واضحی از بازگشت به مسیر کاهش تورم مشاهده نشود، وجود ندارد. علاوه بر این، کریستوفر والر، رئیس فدرال رزرو، روز دوشنبه گفت که اگر دادههای بازار کار فوریه نشان دهند که بازار کار آمریکا پس از سال ضعیف ۲۰۲۵ به موقعیت مستحکمتری رسیده است، ممکن است فدرال رزرو تصمیم به نگه داشتن نرخ بهره در سطح کنونی در نشست مارس بگیرد.
با این حال، ابزار FedWatch گروه CME نشان میدهد که معاملهگران همچنان احتمال سه بار کاهش ۲۵ واحد پایه نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری را پیشبینی میکنند، که میتواند به عنوان عامل حمایتی برای طلا عمل کند. علاوه بر این، نگرانیها درباره پیامدهای اقتصادی سیاستهای تجاری ترامپ ممکن است مانع از افزایش قابل توجه دلار آمریکا شود و فشار نزولی بر طلا را محدود کند، که این موضوع به معاملهگران نزولی هشدار میدهد و باید به دقت به تغییرات توجه داشته باشند.
همچنین، نگرانیها درباره احتمال درگیری نظامی در خاورمیانه میتواند به عنوان یک عامل محدودکننده برای کاهش بیشتر قیمت طلا عمل کند، به ویژه قبل از دور سوم مذاکرات هستهای آمریکا و ایران. این موضوع باعث میشود که بهتر باشد تا زمانی که فروشهای شدیدتر در بازار مشاهده نشود، از اعلام پایان روند صعودی یک هفتهای طلا خودداری شود. معاملهگران اکنون منتظر دادههای کلان اقتصادی آمریکا هستند که همراه با سخنرانی اعضای مؤثر فدرال رزرو، ممکن است در طول روز سهشنبه تحرکاتی در بازار ایجاد کند.
تحلیل تکنیکال طلا (XAU/USD)
قیمت طلا پس از لمس بالاترین سطح ماهانه (۵۲۵۰ دلار) به شدت کاهش یافته است و در حال حاضر در حال اصلاح قیمت است.
وضعیت روند
-
روند میانمدت: صعودی، اما در حال اصلاح
-
روند کوتاهمدت: نزولی، به دلیل فشار از سوی دلار آمریکا و سیاستهای فدرال رزرو
-
ساختار بازار: قیمت در حال تجربه اصلاح پس از یک روند صعودی چهار روزه است و هنوز احتمال ادامه روند صعودی در میانمدت وجود دارد.
سطوح حمایت و مقاومت
مقاومتها:
-
۵۲۵۰ دلار → بالاترین سطح ماهانه و اولین سطح مقاومت
-
۵۳۰۰ دلار → مقاومت روانی بعدی
-
۵۴۰۰ دلار → سقف بعدی در صورت ادامه صعود
حمایتها:
-
۵۱۰۰ دلار → حمایت روانی و اولین سطح حمایتی
-
۵۰۰۰ دلار → حمایت تکنیکال مهم در صورت ادامه کاهش قیمت
-
۴۹۵۰ دلار → حمایت کلیدی در صورت سقوط بیشتر قیمت
بررسی اندیکاتور RSI
-
RSI در تایمفریم روزانه به حدود ۴۸ رسیده است که نشاندهنده وضعیت خنثی است.
-
اگر RSI به زیر ۳۰ برسد، ممکن است قیمت وارد منطقه اشباع فروش شود و اصلاح بیشتری را تجربه کند.
-
اگر RSI بالای ۶۰ قرار گیرد، این میتواند نشانهای از ادامه روند صعودی باشد.
سناریوهای پیشرو
سناریو صعودی:
اگر قیمت بالای ۵۱۰۰ دلار باقی بماند:
-
هدف اول: ۵۲۵۰ دلار
-
در صورت شکست این سطح → ۵۳۰۰ دلار
تأیید این سناریو:
-
RSI بالای ۵۵
-
قیمت بالای ۵۱۰۰ دلار بسته شود
سناریو نزولی:
اگر قیمت به زیر ۵۰۰۰ دلار کاهش یابد:
-
هدف اول: ۴۹۵۰ دلار
-
در صورت ادامه کاهش → ۴۹۰۰ دلار
تأیید این سناریو:
-
RSI زیر ۴۵
-
قیمت به زیر ۵۰۰۰ دلار بسته شود
جمعبندی
طلا پس از رسیدن به بالاترین سطح ماهانه خود، وارد فاز اصلاحی شده است. تا زمانی که قیمت بالای ۵۰۰۰ دلار باقی بماند، احتمال ادامه روند صعودی وجود دارد، اما در صورت کاهش بیشتر قیمت به زیر ۵۰۰۰ دلار، ممکن است فشار نزولی ادامه یابد.
