جفت‌ارز (EUR/USD) دربازه معاملاتی توکیو روز پنج‌شنبه، با ۰.۲۵٪ رشد، نزدیک به سطح ۱.۱۶۳۰ معامله می‌شود. این جفت‌ارز به دلیل اصلاح و تضعیف دلار آمریکا پس از پایان نشست رؤسای جمهور آمریکا و چین بدون امضای توافق تجاری، مورد توجه خریداران قرار گرفته است.
۱. عوامل بنیادی (فاندامنتال)
دلار آمریکا (USD): عقب‌نشینی موقت
-
تضعیف دلار: شاخص دلار (DXY) که ارزش دلار را در برابر سبدی از ارزهای اصلی می‌سنجد، به سمت ۹۹.۰۰ عقب‌نشینی کرده است. این تضعیف ناشی از آن است که نشست ترامپ و شی جین‌پینگ بدون توافق تجاری نهایی به پایان رسید.
-
کاهش تعرفه‌ها: با این حال، ترامپ تعرفه‌های واردات از چین را از ۵۷٪ به ۴۷٪ کاهش داده و اعلام کرده است که پکن همچنان صادرات مواد معدنی کمیاب به واشنگتن را ادامه خواهد داد (خبری که می‌تواند تنش‌ها را تعدیل کند).
-
موضع فدرال رزرو: در روز چهارشنبه، فدرال رزرو نرخ بهره را ۲۵ واحد پایه کاهش داد (به محدوده ۳.۷۵٪ تا ۴.۰۰٪) و آن را «کاهش مدیریت ریسک» نامید؛ اما قاطعانه با کاهش مجدد در نشست دسامبر مخالفت کرد (موضع نسبتاً هاوکیش).
یورو (EUR): انتظار برای ECB
-
ثبات یورو: یورو به طور کلی در برابر سایر ارزها (به جز ارزهای آندیپودن) محکم معامله می‌شود و آماده اعلام سیاست پولی بانک مرکزی اروپا (ECB) در ساعت ۱۶:۴۵ به وقت تهران است.
-
پیش‌بینی ECB: انتظار می‌رود ECB نرخ بهره تسهیلات سپرده را در ۲٪ ثابت نگه دارد، زیرا فشارهای تورمی در منطقه یورو عموماً نزدیک به هدف ۲٪ با ثبات بوده‌اند.
-
داده‌های کلیدی: پیش از تصمیم ECB، سرمایه‌گذاران بر آمار مقدماتی تولید ناخالص داخلی سه‌ماهه سوم منطقه یورو (GDP) و شاخص هماهنگ قیمت مصرف‌کننده آلمان (HICP) تمرکز خواهند داشت.
۲. تحلیل تکنیکال (Technical Analysis)
جفت‌ارز EUR/USD توانسته است از ضعف کوتاه‌مدت دلار استفاده کند، اما در محدوده حساسی معامله می‌شود.
سطوح کلیدی قیمت
-
حمایت فوری: سطح ۱.۱۶۰۰ به عنوان یک حمایت روانی و فنی کلیدی عمل می‌کند. حفظ قیمت بالای این سطح برای سناریوی صعودی حیاتی است.
-
مقاومت فوری: اولین مانع جدی، ناحیه ۱.۱۶۵۰ تا ۱.۱۶۷۰ است که شامل سطوح نوسانی اخیر است.
-
مقاومت مهم: شکست قاطع بالای ۱.۱۶۷۰، هدف بعدی را در ۱.۱۷۰۰ و سپس ۱.۱۷۵۰ قرار می‌دهد.
اندیکاتور RSI (شاخص قدرت نسبی)
-
وضعیت RSI: شاخص قدرت نسبی (RSI) در حال حاضر احتمالاً بالاتر از خط میانی ۵۰ قرار دارد که نشان‌دهنده غلبه نسبی خریداران و مومنتوم صعودی در کوتاه‌مدت است.
-
تفسیر: با این حال، اگر RSI نتواند به سمت ناحیه اشباع خرید (بالای ۷۰) حرکت کند، نشان می‌دهد که پتانسیل صعودی ممکن است محدود باشد و بازار منتظر محرک‌های بنیادی قوی‌تر (مانند تصمیم ECB) است.
سناریوهای پیش رو
-
سناریوی صعودی: در صورتی که دلار آمریکا به تضعیف ادامه دهد (برای مثال، به دلیل نگرانی از تعطیلی دولت) و ECB موضعی خنثی یا کمی هاوکیش اتخاذ کند، قیمت می‌تواند از مقاومت ۱.۱۶۷۰ عبور کرده و به سمت ۱.۱۷۵۰ حرکت کند.
-
سناریوی نزولی: اگر داده‌های GDP یا HICP منطقه یورو ضعیف‌تر از انتظار باشد یا اگر دلار آمریکا به دلیل موضع هاوکیش فدرال رزرو در نهایت تقویت شود، قیمت ممکن است حمایت ۱.۱۶۰۰ را شکسته و به سمت سطح ۱.۱۵۵۰ ریزش کند.
