جفت‌ارز (EUR/USD) در بازه معاملاتی توکیو روز پنج شنیه، در محدوده ۱.۱۶۴۵، بخشی از زیان‌های سه روز گذشته خود را جبران کرد و مسیر صعودی محدودی را در پیش گرفت. این رشد عمدتاً ناشی از تضعیف دلار آمریکا به دلیل ادامه تعطیلی دولت آمریکا است. بازار در انتظار سخنرانی امروز جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، قرار دارد.
عوامل بنیادی موثر بر یورو و دلار
۱. عامل حمایتی دلار (USD): تعطیلی دولت آمریکا
-
نهمین روز تعطیلی: تعطیلی دولت آمریکا از اول اکتبر به دلیل شکست کنگره در توافق بر سر بودجه جدید، وارد نهمین روز شده است.
-
اثر بر اطلاعات اقتصادی: این وضعیت باعث شده است که نهادهایی مانند اداره آمار کار و اداره تحلیل اقتصادی، جمع‌آوری و انتشار داده‌ها را متوقف کنند.
-
پیامدها: عدم دسترسی به داده‌های اقتصادی، تصمیم‌گیری فدرال رزرو در مورد نرخ بهره و توانایی کسب‌وکارها برای تصمیم‌گیری آگاهانه را پیچیده می‌کند. این عدم قطعیت می‌تواند فشار نزولی بر دلار وارد کرده و در کوتاه‌مدت از صعود EUR/USD حمایت کند.
۲. چشم‌انداز فدرال رزرو (FOMC Minutes):
-
حمایت از کاهش نرخ بهره: صورتجلسه سپتامبر فدرال رزرو نشان داد که اکثریت سیاست‌گذاران از کاهش نرخ بهره در سپتامبر حمایت کرده و کاهش بیشتر در اواخر سال را محتمل دانسته‌اند.
-
احتیاط در برابر تورم: با این حال، برخی از مقامات فدرال رزرو همچنان به دلیل نگرانی از تورم، رویکرد محتاطانه‌تری را ترجیح می‌دهند. بازار در انتظار سخنرانی جروم پاول در امروز است تا سرنخ‌های بیشتری در این خصوص بگیرد.
۳. عامل تضعیف کننده یورو (EUR): بحران سیاسی فرانسه
-
فشار بر ماکرون: بحران سیاسی فرانسه پس از استعفای دولت و نخست‌وزیر سباستین لکورنو، همچنان یورو را تحت فشار نگه داشته است.
-
انتخابات زودهنگام: امانوئل ماکرون، رئیس جمهور فرانسه، اکنون تحت فشار فزاینده‌ای قرار دارد تا انتخابات پارلمانی زودهنگام برگزار کرده یا استعفا دهد. این تلاطم سیاسی در دومین اقتصاد بزرگ منطقه یورو، همچنان به عنوان یک عامل نزولی برای ارز مشترک عمل می‌کند.
تحلیل تکنیکال کوتاه‌مدت EUR/USD (نزدیک ۱.۱۶۴۵)
جفت‌ارز یورو/دلار پس از یک اصلاح نزولی سه روزه، توانسته است در نزدیکی سطوح حمایتی تثبیت شده و شتاب صعودی محدودی پیدا کند. این حرکت نشان می‌دهد که تضعیف دلار در حال غلبه بر ضعف ناشی از مشکلات سیاسی فرانسه است.
سطوح کلیدی حمایت و مقاومت
| نوع | سطح (قیمت) | اهمیت |
| مقاومت فوری | ۱.۱۶۷۰ | سقف قیمتی اخیر و مقاومت کلیدی کوتاه‌مدت. |
| مقاومت بعدی | ۱.۱۷۰۰ | سطح روانی و محوری مهم (بازگشت به روند صعودی قوی). |
| قیمت فعلی | ۱.۱۶۴۵ | نقطه نوسان فعلی. |
| حمایت فوری | ۱.۱۶۳۰ | حمایت محلی که برای حفظ رشد فعلی باید حفظ شود. |
| حمایت کلیدی | ۱.۱۶۰۰ | سطح روانی و مهم‌ترین کف قیمتی که از افت عمیق‌تر جلوگیری می‌کند. |
اندیکاتور قدرت نسبی (RSI)
-
RSI (کوتاه‌مدت): شاخص RSI احتمالاً در محدوده میانی (نزدیک به ۵۰) یا کمی بالاتر قرار دارد. این نشان‌دهنده تعادل نسبی بین خریداران و فروشندگان پس از اصلاح اخیر است. قرارگیری RSI زیر ۷۰، فضای کافی برای رشد بیشتر را فراهم می‌کند، مشروط بر اینکه اخبار بنیادی مساعد باشند.
سناریوهای معاملاتی
۱. سناریوی صعودی (حمایت از دلار ضعیف):
-
اگر جروم پاول در سخنرانی امروز موضعی کاملاً انبساطی (Dovish) اتخاذ کند و یا تعطیلی دولت آمریکا برای مدت نامشخصی ادامه یابد، دلار بیشتر تضعیف می‌شود.
-
هدف: عبور و تثبیت بالای مقاومت فوری ۱.۱۶۷۰، هدف بعدی یعنی ۱.۱۷۰۰ را در دسترس قرار می‌دهد.
۲. سناریوی نزولی (غلبه ریسک یورو):
-
اگر پاول موضعی محتاطانه در مورد کاهش نرخ بهره اتخاذ کند (کاهش انتظارات بازار) و یا بحران سیاسی فرانسه شدیدتر شود، فشار نزولی بر یورو/دلار باز می‌گردد.
-
هدف: در صورت شکست حمایت ۱.۱۶۳۰ و سپس حمایت کلیدی ۱.۱۶۰۰، روند نزولی اخیر تأیید شده و جفت‌ارز برای آزمایش سطوح پایین‌تر آماده می‌شود.
