قیمت طلا (XAU/USD) با وجود اینکه در بالاترین سطح دو هفته اخیر خود قرار دارد، بخشی از رشد خود را از دست داده و زیر سطح 3400 دلار معامله می‌شود. با توجه به خوش‌بینی کلی در بازارها، کمی تقویت دلار آمریکا (USD) باعث شده تا برخی از معامله‌گران پس از رشد اخیر قیمت طلا، به سودگیری (Profit-taking) بپردازند. با این حال، ترکیبی از چند عامل به محدود شدن کاهش قیمت این فلز گرانبها کمک می‌کند:
-
تنش‌های تجاری: تهدیدات جدید تعرفه‌ای از سوی دونالد ترامپ، رئیس‌جمهور آمریکا، سرمایه‌گذاران را نگران کرده و باعث می‌شود تا به دارایی‌های امن مانند طلا روی بیاورند. ترامپ به دلیل خرید نفت از روسیه، تعرفه‌های جدیدی را بر کالاهای هندی اعمال کرده و همچنین اعلام کرده که تعرفه‌هایی بر نیمه‌هادی‌ها و داروها اعمال خواهد کرد.
-
احتمال کاهش نرخ بهره فدرال رزرو: بازارها به طور فزاینده‌ای معتقدند که فدرال رزرو (Fed) در نشست ماه سپتامبر دوباره چرخه کاهش نرخ بهره را از سر خواهد گرفت. این موضوع، هرگونه افزایش قابل توجه در ارزش دلار را محدود می‌کند و از قیمت طلا، که یک دارایی غیرسودده است، حمایت می‌کند.
-
افزایش ذخایر طلای چین: داده‌های رسمی نشان می‌دهد که بانک مرکزی چین برای نهمین ماه متوالی در ماه جولای اقدام به خرید طلا کرده است. این موضوع نیز می‌تواند به عنوان یک عامل حمایتی برای طلا عمل کند.
-
شرایط بازار کار آمریکا: گزارش‌هایی مانند افزایش درخواست‌های بیمه بیکاری در آمریکا برای دومین هفته متوالی، به وخامت شرایط بازار کار اشاره دارد و احتمال کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو را تقویت می‌کند.
تحلیل تکنیکال (XAU/USD)
⚠️ توجه: تحلیل تکنیکال به تنهایی نمی‌تواند تضمین‌کننده جهت حرکت بازار باشد و باید با مدیریت ریسک مناسب همراه شود.
در حال حاضر، طلا در یک محدوده قیمتی فشرده در نوسان است و زیر مقاومت مهم 3400 دلار قرار دارد.
سناریوی صعودی (Bullish Scenario)
اگر قیمت طلا بتواند سطح مقاومت 3400 دلار را با قدرت بشکند و بالای آن تثبیت شود، این می‌تواند نشانه ادامه روند صعودی باشد. در این صورت، اهداف قیمتی بعدی به ترتیب عبارتند از:
-
مقاومت اول: 3410 دلار (بالاترین سطح دو هفته اخیر)
-
مقاومت دوم: 3430 دلار
-
مقاومت سوم: 3450 دلار
سناریوی نزولی (Bearish Scenario)
اگر قیمت طلا در شکستن سطح مقاومت 3400 دلار ناموفق باشد و به زیر سطح حمایت 3380 دلار برگردد، این می‌تواند نشانه بازگشت روند نزولی باشد. در این حالت، اهداف قیمتی بعدی به ترتیب عبارتند از:
-
حمایت اول: 3350 دلار
-
حمایت دوم: 3330 دلار
-
حمایت سوم: 3300 دلار
سطوح حمایت و مقاومت کلیدی
-
مقاومت‌ها (Resistance Levels):
-
3400 دلار: این سطح، یک مقاومت روانی و تکنیکال بسیار مهم است.
-
3410 دلار
-
3430 دلار
-
-
حمایت‌ها (Support Levels):
-
3380 دلار: این سطح، یک حمایت کلیدی است که در صورت شکسته شدن، می‌تواند روند را تغییر دهد.
-
3350 دلار
-
3330 دلار
-
تحلیل اندیکاتور RSI (Relative Strength Index)
اندیکاتور RSI در حال حاضر در محدوده خنثی (Neutral) قرار دارد. این اندیکاتور زیر سطح 70 قرار دارد، که به این معنی است که قیمت هنوز در منطقه اشباع خرید (Overbought) نیست و فضا برای رشد بیشتر دارد. با این حال، اگر RSI به زیر سطح 50 برگردد، این می‌تواند نشانه‌ای از تضعیف مومنتوم صعودی و احتمال بازگشت روند به سمت نزولی باشد.
