جفت‌ارز EUR/USD برای دومین روز متوالی در روز جمعه در حال ریزش است و از اوج تقریباً سه هفته‌ای که روز قبل لمس کرده بود، فاصله می‌گیرد. با این حال، قیمت فعلی فاقد فروش پیگیرانه قوی است و در حال حاضر در حدود ۱.۱۷۴۰ معامله می‌شود که کمتر از ۰.۱۰% برای امروز کاهش یافته است.
با وجود تصمیم بانک مرکزی اروپا (ECB) مبنی بر ثابت نگه داشتن نرخ بهره در روز پنج‌شنبه، ارز مشترک (یورو) تاکنون در جذب خریداران معنی‌دار با مشکل مواجه شده است، که این امر ناشی از عدم قطعیت‌های مداوم مرتبط با تجارت است. کوش دسای (Kush Desai)، سخنگوی کاخ سفید، گفت که هرگونه صحبت در مورد توافق بین آمریکا و اتحادیه اروپا (EU) باید گمانه‌زنی تلقی شود، مگر اینکه توسط رئیس جمهور دونالد ترامپ تأیید شود. این اظهارنظر، گزارش‌های رسانه‌ها مبنی بر نزدیک شدن به توافق تجاری آمریکا-اتحادیه اروپا را تحت‌الشعاع قرار می‌دهد، که به نوبه خود، یورو را تضعیف کرده و بر جفت‌ارز EUR/USD فشار وارد می‌کند.
از سوی دیگر، دلار آمریکا (USD) برای دومین روز متوالی در حال کسب قدرت مثبت است؛ زیرا داده‌های کلان اقتصادی آمریکا که روز پنج‌شنبه منتشر شد، این دیدگاه را تأیید کرد که فدرال رزرو (Fed) نرخ‌های بهره را در نشست ۳۰ جولای خود ثابت نگه خواهد داشت. مطالبات اولیه بیکاری آمریکا هفته گذشته به ۲۱۷ هزار نفر کاهش یافت، که پایین‌ترین رقم از اواسط آوریل بود، در حالی که شاخص ترکیبی مدیران خرید (Composite PMI) S&P Global آمریکا برای سی‌امین ماه متوالی به گسترش فعالیت‌های تجاری اشاره کرد. این امر ممکن است فدرال رزرو را بیشتر مجبور کند که وضعیت موجود را حفظ کند، که به نفع دلار آمریکا بوده و جفت‌ارز EUR/USD را تضعیف می‌کند.
در همین حال، ترامپ در یک بازدید نادر ریاست جمهوری از مقر بانک مرکزی، فشار بر جروم پاول (Jerome Powell)، رئیس فدرال رزرو، را برای کاهش هزینه‌های استقراض افزایش داد. علاوه بر این، نگرانی‌ها مبنی بر اینکه استقلال بانک مرکزی ممکن است در پی دخالت‌های سیاسی فزاینده تحت تهدید قرار گیرد، ممکن است خریداران دلار را از شرط‌بندی‌های تهاجمی باز دارد. همچنین، روحیه مثبت بازار ممکن است همچنان مانع از افزایش بیشتر ارزش دلار شده و مقداری حمایت از جفت‌ارز EUR/USD ارائه دهد، که این امر قبل از تأیید اینکه قیمت‌ها به اوج خود رسیده‌اند، احتیاط را ایجاب می‌کند.
تحلیل تکنیکال EUR/USD
جفت‌ارز EUR/USD در حال حاضر در یک فاز اصلاحی قرار دارد و از اوج اخیر خود عقب‌نشینی کرده است. این حرکت تحت تأثیر ترکیبی از عدم قطعیت‌های تجاری، داده‌های قوی‌تر آمریکا و نگرانی‌های مربوط به استقلال فدرال رزرو است.
سطوح حمایت و مقاومت
-
مقاومت (Resistance):
-
۱.۱۷۵۰: مقاومت فوری نزدیک به قیمت فعلی.
-
۱.۱۷۷۵ - ۱.۱۷۸۰: اوج‌های اخیر و یک مقاومت مهم. برای ادامه صعود، عبور و تثبیت پایدار بالای این سطح ضروری است.
-
۱.۱۷۹۰ - ۱.۱۸۰۰: مقاومت روانی و فنی قوی‌تر.
-
۱.۱۸۵۰: مقاومت بعدی در صورت ادامه روند صعودی قوی.
-
-
حمایت (Support):
-
۱.۱۷۲۰ - ۱.۱۷۱۰: این محدوده حمایت فوری است. حفظ این سطح برای خریداران مهم است.
-
۱.۱۷۰۰: حمایت روانی و فنی مهم. شکست این سطح می‌تواند نشانه‌ای از ضعف بیشتر باشد.
-
۱.۱۶۷۰: حمایت قوی‌تر بعدی.
-
۱.۱۶۳۵: حمایت کلیدی و مهم.
-
سناریوهای احتمالی
سناریوی صعودی (Bullish Scenario): با وجود کاهش اخیر، اگر نگرانی‌ها در مورد استقلال فدرال رزرو تشدید شود و منجر به کاهش تهاجمی‌تر دلار شود، و یا اگر خوش‌بینی در مورد توافق تجاری آمریکا-اتحادیه اروپا با تأیید رسمی توسط ترامپ دوباره شعله‌ور شود، EUR/USD پتانسیل بازگشت صعودی را دارد. در این صورت، جفت‌ارز می‌تواند از حمایت فعلی بازگشته و به سمت مقاومت‌های ۱.۱۷۵۰ و سپس ۱.۱۷۷۵ - ۱.۱۷۸۰ حرکت کند. هرگونه اظهارنظر "هاوکیش" از سوی ECB در آینده نیز می‌تواند از یورو حمایت کند.
سناریوی نزولی (Bearish Scenario): با توجه به داده‌های کلان اقتصادی قوی آمریکا (کاهش مطالبات بیکاری و PMI مثبت) که احتمال عدم کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو را در نشست آتی تقویت می‌کند، و همچنین عدم تأیید رسمی توافق تجاری آمریکا-اتحادیه اروپا توسط ترامپ که منجر به عدم قطعیت بیشتر می‌شود، EUR/USD ممکن است تحت فشار نزولی قرار گیرد. اگر جفت‌ارز حمایت‌های ۱.۱۷۲۰ - ۱.۱۷۱۰ را بشکند و به خصوص اگر زیر ۱.۱۷۰۰ تثبیت شود، احتمالاً به سمت ۱.۱۶۷۰ و سپس ۱.۱۶۳۵ حرکت خواهد کرد.
اندیکاتور RSI (Relative Strength Index)
برای تحلیل دقیق RSI، به مقدار عددی آن از نمودار فعلی نیاز داریم. با این حال، با توجه به اینکه EUR/USD برای دومین روز در حال کاهش است:
-
RSI احتمالاً در حال حاضر در محدوده میانی (زیر ۵۰) و با شیب نزولی قرار دارد.
-
اگر RSI به سمت ۳۰ یا پایین‌تر حرکت کند: این نشان‌دهنده افزایش مومنتوم نزولی و نزدیک شدن به شرایط اشباع فروش است.
-
اگر RSI به زیر ۵۰ سقوط کند و در آنجا تثبیت شود: نشان‌دهنده از دست دادن کنترل خریداران و غلبه فشار نزولی است.
-
حفظ RSI در بالای ۳۰: حتی در صورت کاهش، اگر RSI به منطقه اشباع فروش نرسد، نشان‌دهنده این است که افت ممکن است موقتی باشد و پتانسیل بازگشت وجود دارد.
با توجه به کاهش اخیر EUR/USD، انتظار می‌رود RSI نیز در حال کاهش باشد و احتمالاً به زیر ۵۰ نزدیک شده باشد یا از آن عبور کرده باشد. این نشان‌دهنده ضعف در مومنتوم صعودی و افزایش فشار نزولی در کوتاه‌مدت است.
