جفت‌ارز (GBP/USD) در بازه معاملاتی توکیو در روز سه‌شنبه، کمی افزایش یافت و در حدود 1.3740 معامله می‌شود. این قیمت درست زیر بالاترین سطح خود از اکتبر 2021 است که هفته گذشته لمس شد. این افزایش عمدتاً به دلیل تضعیف دلار آمریکا (USD) رخ داده است.
اخبار کلیدی موثر بر بازار
-
ضعف گسترده دلار آمریکا:
-
شاخص دلار آمریکا (DXY)، که قدرت دلار را در برابر سبدی از ارزهای اصلی ردیابی می‌کند، به پایین‌ترین سطح خود از فوریه 2022 رسیده است.
-
این ضعف ناشی از افزایش انتظارات برای از سرگیری چرخه کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در آینده نزدیک است.
-
معامله‌گران در حال حاضر احتمال کمتری برای کاهش نرخ بهره در ماه ژوئیه قائل هستند، اما حدود 74% احتمال کاهش نرخ بهره را در ماه سپتامبر می‌دهند.
-
این انتظارات با گزارش هزینه‌های مصرف شخصی (PCE) آمریکا در روز جمعه تقویت شد که نشان داد هزینه‌های مصرف‌کننده در ماه می به طور غیرمنتظره‌ای کاهش یافته است.
-
علاوه بر این، نگرانی‌ها در مورد وخامت وضعیت مالی آمریکا، باعث شده خریداران دلار در موضع تدافعی قرار بگیرند. سنا به تازگی یک رای رویه‌ای را برای آغاز بحث در مورد "لایحه بزرگ و زیبا"ی ترامپ تصویب کرده است که پیش‌بینی می‌شود 3.3 تریلیون دلار به کسری بودجه فدرال در دهه آینده اضافه کند.
-
فضای ریسک‌پذیری غالب در بازار نیز به احساسات نزولی پیرامون دلار (که یک دارایی امن محسوب می‌شود) دامن می‌زند. همه این عوامل به عنوان نیروی محرکه برای افزایش جفت‌ارز GBP/USD عمل می‌کنند و چشم‌انداز افزایش بیشتر آن را در کوتاه‌مدت تقویت می‌کنند.
-
-
انتظار برای سخنرانی مقامات بانک مرکزی:
-
با این حال، به نظر می‌رسد معامله‌گران تمایلی به شرط‌بندی‌های تهاجمی ندارند و ترجیح می‌دهند منتظر سخنرانی اندرو بیلی، رئیس بانک مرکزی انگلستان (BoE) و جروم پاول، رئیس فدرال رزرو در "نشست بانک مرکزی 2025" بانک مرکزی اروپا (ECB) در سینترا باشند.
-
سرمایه‌گذاران به دنبال سرنخ‌هایی در مورد چشم‌انداز سیاست پولی بانک‌های مرکزی خواهند بود.
-
علاوه بر این، داده‌های کلان اقتصادی آمریکا – از جمله شاخص PMI تولیدی ISM و گزارش فرصت‌های شغلی و تغییر نیروی کار (JOLTS) – باید حرکت معناداری را به جفت‌ارز GBP/USD بدهند.
-
تحلیل تکنیکال GBP/USD
وضعیت فعلی: GBP/USD در حال حاضر در حدود 1.3740 معامله می‌شود و به وضوح نشان‌دهنده یک روند صعودی است. این جفت‌ارز در مسیر رسیدن به بالاترین سطح خود از اکتبر 2021 است.
مقاومت‌ها (Resistance Levels):
-
1.3750: نزدیک‌ترین مقاومت که در حال حاضر قیمت در نزدیکی آن قرار دارد و بالاترین سطح اخیر محسوب می‌شود. شکست پایدار بالاتر از این سطح برای ادامه صعود حیاتی است.
-
1.3800: یک مقاومت روانی و فنی مهم که در صورت عبور از 1.3750، هدف بعدی برای خریداران خواهد بود.
-
1.3835: بالاترین قیمت اکتبر 2021 که در صورت قدرت گرفتن روند صعودی می‌تواند هدف قرار گیرد.
حمایت‌ها (Support Levels):
-
1.3700: نزدیک‌ترین حمایت روانی که حفظ آن برای روند صعودی مهم است.
-
1.3650: یک حمایت قوی‌تر که قبلاً به عنوان مقاومت عمل کرده و اکنون می‌تواند نقش حمایت را ایفا کند.
-
1.3445: میانگین متحرک ساده 50 روزه (50-Day SMA)، که یک حمایت داینامیک مهم در روند صعودی محسوب می‌شود.
اندیکاتور RSI (Relative Strength Index):
-
RSI فعلی: با توجه به روند صعودی اخیر، انتظار می‌رود RSI در نمودار روزانه بالای 50 و احتمالاً نزدیک به 60-65 باشد (به نقل از منابع، این اندیکاتور در تایم‌فریم 4 ساعته بالای 60 است که نشان‌دهنده حفظ روند صعودی است).
-
تفسیر:
-
بالای 50: نشان‌دهنده مومنتوم صعودی است.
-
نزدیک به 70: نشان‌دهنده ورود به منطقه اشباع خرید است که ممکن است به اصلاح کوتاه‌مدت منجر شود.
-
زیر 30: اشباع فروش (احتمال برگشت صعودی).
-
سناریوهای محتمل
1. سناریوی صعودی (Bullish Scenario):
-
شرایط: اگر دلار آمریکا به تضعیف خود ادامه دهد (به دلیل نگرانی‌های مالی، داده‌های ضعیف‌تر آمریکا یا تأیید انتظارات کاهش نرخ بهره توسط پاول). همچنین، اگر سخنرانی بیلی (BoE) موضعی محتاطانه در مورد تورم و نرخ بهره پوند را تقویت کند.
-
هدف: شکستن مقاومت‌های 1.3750 و 1.3800، با هدف نهایی 1.3835 (بالاترین سطح اکتبر 2021) یا حتی بالاتر.
-
تایید RSI: اگر RSI به سمت بالا حرکت کرده و بالای 70 نرود (یا پس از رسیدن به آن، به سرعت اصلاح نشود) و قدرت خریداران را حفظ کند، این سناریو تقویت می‌شود.
2. سناریوی نزولی (Bearish Scenario):
-
شرایط: اگر اظهارات پاول (فدرال رزرو) کمتر از حد انتظار "کاهش‌دهنده" (Dovish) باشد و دلار آمریکا تقویت شود. یا اگر داده‌های اقتصادی آتی آمریکا (ISM PMI، JOLTS) قوی‌تر از پیش‌بینی‌ها باشند. همچنین، اگر سخنرانی بیلی (BoE) نشان‌دهنده تمایل بیشتری به کاهش نرخ بهره پوند باشد.
-
هدف: بازگشت و شکستن حمایت‌های 1.3700 و سپس 1.3650. در صورت ادامه ضعف، حمایت‌های بعدی در حدود 1.3445 (50-Day SMA) قرار خواهند گرفت.
-
تایید RSI: اگر RSI به زیر 50 سقوط کرده و به سمت 40 حرکت کند، نشان‌دهنده افزایش فشار فروش و تضعیف مومنتوم صعودی خواهد بود.
نتیجه‌گیری:
جفت‌ارز GBP/USD در حال حاضر از ضعف دلار آمریکا ناشی از انتظارات کاهش نرخ بهره فدرال رزرو و نگرانی‌های مالی بهره می‌برد و در یک روند صعودی قرار دارد. با این حال، معامله‌گران برای تصمیمات تهاجمی‌تر، منتظر سخنرانی‌های رئیس بانک مرکزی انگلستان و فدرال رزرو و همچنین داده‌های کلان اقتصادی آمریکا هستند. این رویدادها می‌توانند جهت‌گیری آتی این جفت‌ارز را در کوتاه‌مدت تعیین کنند.
