قیمت طلا (XAU/USD) در حال ادامه ریزش از قله تقریبا یک‌ماهه خود است که بالاتر از سطح 3400 دلار قرار داشت. طلا برای سومین روز متوالی در روز دوشنبه در حال ریزش است و به زیر سطح 3300 دلار رسیده که کمترین قیمت یک هفته اخیر است. با این حال، این کاهش نتواسته است ادامه پیدا کند، چرا که دلار آمریکا به طور کلی ضعیف‌تر شده است.
در همین حال، سرمایه‌گذاران منتظر مذاکرات مهم تجاری میان آمریکا و چین هستند که امروز در لندن برگزار می‌شود. این، همراه با ریسک‌های ژئوپلیتیکی مداوم، باعث شده قیمت طلا بخشی از زیان‌های اولیه خود را بازیابی کند. با این حال، حرکت صعودی بیشتر طلا محدود به نظر می‌رسد، چرا که امیدها برای کاهش بیشتر نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری کاهش یافته است.
تحلیل بازار:
گزارش پرطرفدار Nonfarm Payrolls که جمعه گذشته توسط اداره آمار کار آمریکا منتشر شد، نشان داد که در ماه می، اقتصاد آمریکا 139 هزار شغل جدید ایجاد کرده است، که این عدد بالاتر از پیش‌بینی بازار (130 هزار) بود، اگرچه کمتر از ماه آوریل (147 هزار) بود. نرخ بیکاری در سطح 4.2% ثابت ماند و درآمد ساعتی متوسط نیز در سطح 3.9% بدون تغییر باقی ماند، که بالاتر از انتظارات بازار بود (3.7%).
این داده‌ها باعث شد که معامله گران احتمال کاهش بیشتر نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری را کاهش دهند. در نتیجه، بازدهی اوراق قرضه خزانه‌داری آمریکا در تمام سررسیدها بالا باقی مانده و فشار نزولی بر قیمت طلا وارد کرده است. با این حال، ترکیب چندین عامل باعث شده که نزول قیمت طلا به شدت ادامه پیدا نکند.
فشار سیاسی و نگرانی‌ها:
پس از انتشار این گزارش، رئیس‌جمهور آمریکا، دونالد ترامپ، فشار خود را بر روی جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، افزایش داد و از او خواست نرخ بهره را یک درصد کاهش دهد. همچنین، بازارها همچنان احتمال بیشتری برای کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سپتامبر پیش‌بینی می‌کنند.
علاوه بر این، نگرانی‌ها در مورد وضعیت مالی دولت آمریکا نتواسته است به دلار کمک کند تا از رشد بعد از گزارش NFP بهره ببرد. علاوه بر این، تشدید درگیری‌های روسیه و اوکراین و توقف مذاکرات صلح، همچنان ریسک‌های ژئوپلیتیکی را افزایش داده و از طلا به عنوان دارایی امن حمایت می‌کند.
مقامات ارشد آمریکا و چین نیز امروز در لندن برای مذاکره درباره اختلافات تجاری بین دو اقتصاد بزرگ جهان دیدار خواهند کرد. ترامپ هفته گذشته اعلام کرد که مکالمه با شی جین‌پینگ، رئیس‌جمهور چین، به یک نتیجه بسیار مثبت انجامیده است.
تحلیل تکنیکال قیمت طلا: مقاومت و حمایت‌ها در سطوح مختلف
از نظر تکنیکال، قیمت طلا نشان داد که در برابر سطح 3300 دلار و میانگین متحرک ساده 200 دوره‌ای (SMA) در نمودار 4 ساعته، مقاومت خوبی دارد. بنابراین، منطقی است که منتظر بمانیم تا قیمت به طور قطعی زیر این سطح قرار گیرد، سپس می‌توان به دنبال موقعیت‌های فروش برای ریزش بیشتر بود. در صورتی که قیمت طلا زیر سطح 3283-3282 دلار حرکت کند، ممکن است روند نزولی شدت گرفته و به سمت منطقه 3246-3245 دلار (کمترین قیمت 29 مه) و سپس به 3200 دلار حرکت کند.
از طرف دیگر، هرگونه حرکت قابل توجه به سمت بالا احتمالاً با مقاومت شدیدی روبرو می‌شود و فروشندگان جدید در نزدیکی منطقه 3352-3353 دلار وارد بازار خواهند شد. این مقاومت ممکن است قیمت طلا را در حوالی 3377-3378 دلار محدود کند. با این حال، اگر قیمت طلا از این سطح عبور کند، ممکن است یک حرکت صعودی سریع آغاز شود که به bulls این فرصت را می‌دهد تا دوباره تلاش کنند تا به سطح روانی 3400 دلار برسند. در صورتی که این حرکت ادامه یابد، ممکن است قیمت طلا به سمت منطقه 3425-3430 دلار حرکت کرده و حتی به بالاترین سطح تاریخی خود در حدود 3500 دلار که در ماه آوریل ثبت شد، برسد.
