نفس تازه برای خریداران طلا: پس از صعود بی‌سابقه.

قیمت طلا (XAU/USD) پس از افزایش شدید روز قبل، در معاملات روز پنجشنبه در نزدیکی قله تاریخی خود در نوسان است. داده‌های قوی فروش شاخص خرده‌فروشی آمریکا و اظهارات نسبتاً سخت‌گیرانه رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، باعث تقویت جزئی شاخص دلار آمریکا شده است. این موضوع، همراه با روند مثبت کلی در بازارهای سهام، مانع از پیش بینی صعودی جدید در مورد طلا شده است، به ویژه که نمودارهای کوتاه‌مدت وضعیت کمی اشباع خرید را نشان می‌دهند.

با این حال، معامله‌گران همچنان احتمال می‌دهند که بانک مرکزی آمریکا حداقل سه بار دیگر تا پایان سال نرخ بهره را کاهش دهد، که می‌تواند از افزایش قابل توجه دلار در میان کاهش اعتماد به اقتصاد آمریکا جلوگیری کند. علاوه بر این، تشدید جنگ تجاری بین آمریکا و چین باید از دارایی‌های امن حمایت کرده و از کاهش بیشتر قیمت طلا جلوگیری کند. بنابراین، بهتر است قبل از تأیید سقف کوتاه‌مدت برای طلا و ایجاد موقعیت برای کاهش اصلاحی عمیق‌تر، منتظر فروش قوی‌تر باشیم.

نکات کلیدی:

• داده‌های قوی فروش خرده‌فروشی آمریکا: گزارش روز چهارشنبه نشان داد که فروش خرده‌فروشی در ماه مارس 1.4 درصد افزایش یافته که بالاترین میزان در بیش از دو سال گذشته است.
• اظهارات پاول: رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، اعلام کرد که بانک مرکزی آمریکا تمایلی به کاهش نرخ بهره در آینده نزدیک ندارد و به فشار تورمی احتمالی ناشی از تعرفه‌های ترامپ اشاره کرد.
• روند مثبت بازارهای سهام: افزایش نسبی بازارهای سهام در آسیا و خرید جزئی دلار آمریکا، از ایجاد موقعیت‌های خرید جدید در طلا جلوگیری کرده و مانع از افزایش بیشتر قیمت آن شده است.
• جنگ تجاری آمریکا و چین: ادامه جنگ تجاری بین دو اقتصاد بزرگ جهان و اعمال تعرفه‌های متقابل، نگرانی‌ها در مورد رشد اقتصادی جهانی را افزایش داده و از دارایی‌های امن مانند طلا حمایت می‌کند.
• انتظارات کاهش نرخ بهره: معامله‌گران همچنان احتمال می‌دهند که فدرال رزرو چرخه کاهش نرخ بهره را در ماه ژوئن از سر بگیرد که این امر از افزایش قوی دلار جلوگیری کرده و به نفع قیمت طلا عمل می‌کند.
• انتظار برای داده‌های اقتصادی آمریکا و سخنرانی‌های فدرال رزرو: معامله‌گران اکنون منتظر انتشار داده‌های اقتصادی آمریکا شامل مطالبات بیکاری هفتگی، شاخص تولید فدرال رزرو فیلادلفیا و داده‌های بازار مسکن و همچنین سخنرانی‌های مقامات فدرال رزرو هستند تا فرصت‌های کوتاه‌مدتی را شناسایی کنند.

به طور خلاصه، قیمت طلا در حال تثبیت پس از یک افزایش قوی است و در حالی که شاخص دلار آمریکا به دلیل داده‌های قوی و اظهارات پاول کمی تقویت شده، نگرانی‌های مربوط به جنگ تجاری و انتظارات کاهش نرخ بهره همچنان از قیمت طلا حمایت می‌کنند. معامله‌گران منتظر نشانه‌های بیشتری از سوی داده‌های اقتصادی و فدرال رزرو هستند تا جهت بعدی قیمت طلا مشخص شود.

تحلیل تکنیکال قیمت طلا

اندیکاتور (RSI) در نمودار روزانه بالای سطح 70 قرار دارد و وضعیت اشباع خرید را نشان می‌دهد. این امر ایجاب می‌کند که قبل از ایجاد موقعیت برای ادامه روند صعودی قوی که در حدود چهار ماه گذشته شاهد آن بوده‌ایم، منتظر یک دوره تثبیت کوتاه‌مدت یا یک عقب‌نشینی جزئی باشیم. در این میان، هرگونه کاهش اصلاحی می‌تواند به عنوان فرصتی برای ایجاد موقعیت‌های خرید جدید در نظر گرفته شود و احتمالاً در نزدیکی سطح 3300 دلار با حمایت روبرو خواهد شد. این سطح آخر باید به عنوان یک نقطه محوری کلیدی عمل کند که اگر به طور قاطع شکسته شود، می‌تواند راه را برای ضررهای عمیق‌تر هموار کند.