سقوط طلا در پی تقویت دلار؛ لحن منعطف پاول ممکن است جلوی ریزش را بگیرد.

قیمت جهانی طلا در آغاز معاملات امروز با فشار فروش از سوی دلار قوی‌تر آمریکا روبرو شده و به حدود ۳,۳۵۰ دلار کاهش یافته است. با این حال، امیدواری فزاینده به کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه سپتامبر، می‌تواند از افت شدید قیمت این فلز گران‌بها جلوگیری کند.

• عوامل تأثیرگذار بر قیمت طلا:

  • کاهش نرخ بهره فدرال رزرو: سخنان اخیر جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، در اجلاس جکسون هول باعث شده که احتمال کاهش نرخ بهره در ماه آینده به حدود ۸۵٪ افزایش یابد. کاهش نرخ بهره هزینه نگهداری طلا را پایین می‌آورد و جذابیت آن را برای سرمایه‌گذاران بیشتر می‌کند.

  • تنش‌های ژئوپلیتیک: حملات پهپادی به تأسیسات انرژی روسیه و اظهارات رئیس جمهور اوکراین مبنی بر ادامه مبارزه، نگرانی‌ها از تنش‌های ژئوپلیتیک را افزایش داده است. در چنین شرایطی، تقاضا برای دارایی‌های امن مانند طلا معمولاً بالا می‌رود.

  • مواضع متضاد در فدرال رزرو: با وجود سخنان پاول، برخی دیگر از مقامات فدرال رزرو مانند آلبرتو موسالم و سوزان کالینز همچنان درباره ریسک‌های تورم هشدار داده و بر نیاز به داده‌های بیشتر برای تصمیم‌گیری تأکید کرده‌اند. این موضع محتاطانه، دلار را تقویت می‌کند.

  • تقاضای فیزیکی: در حالی که تقاضای طلا در قطب‌های اصلی آسیایی ضعیف مانده، خرید طلا در هند به دلیل نزدیک شدن به فصل جشنواره‌ها، روندی صعودی داشته است.

تحلیل تکنیکال طلا (XAU/USD)

بر اساس داده‌های موجود، قیمت طلا در حال حاضر در یک محدوده مهم نوسان می‌کند و سطوح کلیدی زیر را باید در نظر داشت:

• سطوح حمایت و مقاومت:

  • مقاومت فوری: ۳,۳۶۵ دلار

  • مقاومت کلیدی: ۳,۳۸۰ دلار

  • حمایت فوری: ۳,۳۳۰ دلار (سطح حمایتی روانی و مهم)

  • حمایت کلیدی: ۳,۳۱۰ دلار

• اندیکاتور RSI:

  • اندیکاتور RSI در تایم‌فریم‌های کوتاه‌مدت در حال حاضر در نزدیکی منطقه خنثی (۵۰) قرار دارد. این وضعیت نشان می‌دهد که مومنتوم بازار در حال حاضر ضعیف است و بازار منتظر یک کاتالیزور جدید برای تعیین روند بعدی است.

 

سناریوهای احتمالی

 

• سناریوی صعودی: در صورتی که قیمت از مقاومت ۳,۳۶۵ دلار عبور کند، احتمال صعود بیشتر به سمت ۳,۳۸۰ دلار وجود دارد. این سناریو در صورت تضعیف بیشتر دلار آمریکا یا تشدید تنش‌های سیاسی فعال خواهد شد.

• سناریوی نزولی: اگر قیمت موفق به حفظ حمایت ۳,۳۳۰ دلار نشود، ممکن است شاهد افت بیشتری به سمت ۳,۳۱۰ دلار باشیم. انتشار داده‌های اقتصادی قوی‌تر از حد انتظار در آمریکا (مانند گزارش تولید ناخالص داخلی در روز پنجشنبه) می‌تواند باعث تقویت دلار و فعال شدن این سناریو شود.