تحلیل قیمت نفت WTI نشان می‌دهد نفت خام آمریکا در در بازه معاملاتی لندن در روز سه‌شنبه، حوالی ۹۹.۱۵ دلار در هر بشکه معامله می‌شود. قیمت به بالاترین سطح بیش از یک ماه اخیر نزدیک شده است؛ زیرا معامله‌گران ریسک حملات بیشتر ایران در تنگه هرمز را در برابر تداوم جریان صادرات نفت از خلیج فارس ارزیابی می‌کنند.
تحلیل قیمت نفت WTI؛ تنش‌های هرمز و ریسک اختلال عرضه
سپاه پاسداران انقلاب اسلامی ایران (IRGC) روز دوشنبه اعلام کرد تهران هنوز تنگه هرمز را به‌طور کامل نبسته است. این نهاد همچنین از امکان گسترش دامنه محاصره به تنگه باب‌المندب و کانال سوئز خبر داد. عباس عراقچی، وزیر امور خارجه ایران، نیز به آمریکا و اسرائیل درباره ازسرگیری حملات به تهران هشدار داد.
هم‌زمان، حوثی‌ها مدعی شدند روز دوشنبه فرودگاه بین‌المللی ملک خالد در ریاض، تأسیسات آرامکوی عربستان در ینبع در ساحل دریای سرخ، میدان نفتی شیبه و نیروهای دریایی عربستان را هدف قرار داده‌اند. افزایش نگرانی درباره امنیت مسیرهای کشتیرانی، احتمال اختلال در عرضه نفت را به یکی از عوامل اصلی بازار تبدیل کرده است.
حامد حسین، اقتصاددان کالا در شرکت کپیتال اکونومیکس (Capital Economics Ltd.)، می‌گوید ریسک‌های قیمت نفت به‌وضوح به سمت افزایش متمایل‌اند. او هشدار داده است که تشدید حملات به کشتی‌ها می‌تواند به کاهش دوباره عرضه نفت و ادامه افزایش قیمت‌ها منجر شود.
بااین‌حال، صادرات نفت خام از خلیج فارس با سرعتی بالا ادامه داشته است. کریس رایت، وزیر انرژی آمریکا، اعلام کرد جریان صادرات به حدود ۸۰٪ سطح پیش از جنگ بازگشته است؛ هرچند محموله‌های فرآورده‌های پالایش‌شده همچنان با محدودیت روبه‌رو هستند. این تفاوت میان تداوم جریان نفت خام و محدودیت در فرآورده‌ها، بخشی از پیچیدگی وضعیت عرضه را نشان می‌دهد.
گزارش ذخایر نفت آمریکا و اثر احتمالی آن بر قیمت
معامله‌گران در انتظار انتشار گزارش ذخایر نفت خام مؤسسه نفت آمریکا (API) در ادامه روز سه‌شنبه هستند. این گزارش می‌تواند اطلاعات تازه‌ای درباره وضعیت موجودی نفت خام آمریکا و تعادل عرضه و تقاضا ارائه دهد.
کاهش ذخایر بیش از حد انتظار معمولاً نشانه‌ای از تقاضای قوی‌تر یا کاهش موجودی در دسترس تلقی می‌شود و می‌تواند از قیمت WTI حمایت کند. در مقابل، افزایش ذخایر بیش از برآوردها ممکن است نشانه ضعف تقاضا یا مازاد عرضه باشد و بر قیمت فشار وارد کند.
در کنار این داده‌ها، معامله‌گران تحولات تنگه هرمز و میزان استمرار صادرات خلیج فارس را نیز دنبال می‌کنند. تداوم جریان صادرات می‌تواند نگرانی‌های عرضه را تعدیل کند، اما گسترش درگیری‌ها احتمال شکل‌گیری اختلال تازه در بازار جهانی نفت را افزایش می‌دهد.
معافیت تحریمی آمریکا و سطوح تکنیکال نفت WTI
تحلیلگران رابوبانک (Rabobank) گزارش داده‌اند که قیمت نفت پس از انتشار خبر حملات بیشتر به کشتی‌ها در تنگه هرمز افزایش یافت. به گفته این تحلیلگران، ایران مدعی شده دو نفتکش حامل مجموعاً تا ۴ میلیون بشکه نفت خام با مین‌های دریایی هدف قرار گرفته‌اند.
بااین‌حال، فضای بازار پس از پایان معاملات روز جمعه تغییر کرد؛ زمانی که خبرهایی درباره اقدام دونالد ترامپ برای اجرای معافیتی از تحریم‌ها و تعرفه‌های سنگین قانون گراهام (Graham Act) منتشر شد. رابوبانک معتقد است این اقدام با تلاش‌های اخیر دولت آمریکا برای کاهش قیمت سوخت پیش از انتخابات میان‌دوره‌ای نیز در تضاد خواهد بود.
رابوبانک همچنین گزارش کرده که قراردادهای آتی فعال برنت هنگام نگارش گزارش، ۱.۸۰ دلار به‌ازای هر بشکه کاهش یافته بودند. این بانک هشدار داده است که بسته به روش محاسبه، چین، هند، ترکیه و اتحادیه اروپا احتمالاً در میان پنج خریدار بزرگ محصولات انرژی روسیه قرار می‌گیرند؛ موضوعی که نشان می‌دهد تحریم‌های احتمالی آینده می‌توانند تجارت جهانی انرژی را مختل کنند.
در نمودار روزانه، WTI در سطح ۹۹.۱۳ دلار قرار دارد و بالاتر از میانگین متحرک ساده ۱۰۰روزه در ۸۴.۵۷ دلار و خط میانی باندهای بولینگر در حدود ۹۲.۴۷ دلار معامله می‌شود. شاخص قدرت نسبی ۱۴روزه (RSI) در سطح ۶۴.۴۳ قرار دارد؛ مقداری مثبت که هنوز به محدوده اشباع خرید نرسیده است.
مقاومت فوری: باند بالایی بولینگر در حدود ۹۹.۱۳ دلار.
حمایت اولیه: سطح پیوت آغاز معاملات جلسه قبل، حدود ۹۹.۱۳ دلار طبق متن مبدأ.
حمایت بعدی: خط میانی باندهای بولینگر در ۹۲.۴۷ دلار.
حمایت پایین‌تر: باند پایینی بولینگر در ۸۵.۸۲ دلار.
حمایت ساختاری: میانگین متحرک ساده ۱۰۰روزه در ۸۴.۵۷ دلار.
حامد حسین، اقتصاددان کالا در کپیتال اکونومیکس، می‌گوید: «ریسک‌های قیمت نفت به‌وضوح به سمت افزایش متمایل‌اند.»
در مجموع، مسیر کوتاه‌مدت نفت WTI به توازن میان ریسک‌های ژئوپلیتیکی و داده‌های واقعی عرضه وابسته است. گزارش ذخایر API، وضعیت عبور نفتکش‌ها از تنگه هرمز و هرگونه تغییر در سیاست تحریمی آمریکا می‌توانند بر ارزیابی بازار اثر بگذارند. سطوح تکنیکال یادشده نیز چارچوبی برای رصد تغییرات قیمت فراهم می‌کنند، اما جهت حرکت بعدی به تحولات جدید بستگی دارد.
دیدگاه‌ها
هنوز دیدگاهی ثبت نشده است. اولین نفر باشید.
دیدگاه خود را بنویسید
برای ثبت نیازی به ثبت‌نام یا ورود نیست.